The Rising Burden of Motor Claims
Motor liability claims in Argentina have surged in recent years due to increasing accident rates and vehicle theft, exacerbating financial and operational strains on insurers. As inflation continues to be volatile, claims costs have escalated sharply. Additionally, prolonged delays in official foreign exchange rate announcements have created further uncertainty, impacting insurers’ financial planning and claims reserves.
This challenging landscape has resulted in a negative outlook for Argentina’s insurance industry, according to AM Best’s latest market segment report. The sector’s overall profitability remains under pressure, particularly as auto insurance continues to be one of the major drivers of claims. Insurers are now seeking innovative solutions to maintain operational efficiency while addressing the growing complexities of motor liability claims management.
Outsourcing: A Strategic Solution for Surge Periods
Given the volatility in claims volume and the operational burden it creates, outsourcing claims management is emerging as a crucial strategy for insurers in Argentina. Leading insurance providers – both domestic and international with local branch offices – are turning to specialist outsourcing partners to manage claims efficiently, enhance turnaround times, and improve customer service levels.
The benefits of claims outsourcing include:
How Pro Global Supports Insurers in Argentina
At Pro Global, we provide tailored outsourcing solutions to help insurers in Argentina navigate the complex motor liability claims landscape. Our expertise in claims handling, digital automation, and regulatory compliance allows insurers to optimize their processes and respond effectively to surging claims volumes reducing the average number of days for final closure of these.
Through Pro Global Digital Services, we offer:
Pro Global is ready to support your motor claims operations with cutting-edge outsourcing solutions: GetInTouch@Pro-Global.com
Name: Martin Smith
Job title: Director, Latin America
To speak to the Pro Global team please feel free to reach out to us at:
To contact our PR team directly please use the link below
El Creciente Peso de los Siniestros Automotores
Los siniestros de responsabilidad civil automotor en Argentina han aumentado en los últimos años debido al incremento en la tasa de accidentes y robos de vehículos, lo que ha agravado las tensiones financieras y operativas de las aseguradoras. A medida que la inflación sigue siendo volátil, los costos de los siniestros se han disparado. Además, los prolongados retrasos en los anuncios oficiales del tipo de cambio han generado aún más incertidumbre, afectando la planificación financiera de las aseguradoras y sus reservas para siniestros.
Este complejo panorama ha derivado en una perspectiva negativa para la industria aseguradora argentina, según el último informe de segmentación de mercado de AM Best. La rentabilidad general del sector sigue bajo presión, especialmente porque el seguro automotor continúa siendo uno de los principales impulsores de siniestros. En respuesta, las aseguradoras buscan soluciones innovadoras para mantener la eficiencia operativa mientras enfrentan la creciente complejidad en la gestión de siniestros de responsabilidad civil automotor.
Tercerización: Una Solución Estratégica para los Picos de Demanda
Dada la volatilidad en el volumen de siniestros y la carga operativa que genera, la tercerizaciónde la gestión de siniestros se está consolidando como una estrategia clave para las aseguradoras en Argentina. Tanto aseguradoras nacionales como internacionales con oficinas locales están recurriendo a socios especializados en tercerización para gestionar los siniestros de manera eficiente, mejorar los tiempos de respuesta y elevar los niveles de servicio al cliente.
Entre los beneficios de la tercerización de siniestros se incluyen:
– Escalabilidad: Despliegue ágil de equipos expertos durante períodos de alta demanda.
– Eficiencia de Costos: Reducción de costos operativos sin comprometer la calidad del servicio.
– Procesamiento Más Rápido de Siniestros: Soluciones digitales avanzadas optimizan los flujos de trabajo, minimizando demoras.
– Cumplimiento Normativo: Garantiza el cumplimiento de regulaciones locales y estándares de la industria en constante evolución.
Cómo Pro Global Apoya a las Aseguradoras en Argentina
En Pro Global, ofrecemos soluciones de tercerización a medida para ayudar a las aseguradoras en Argentina a gestionar el complejo entorno de siniestros de responsabilidad civil automotor. Nuestra experiencia en gestión de siniestros, automatización digital y cumplimiento normativo permite a las aseguradoras optimizar sus procesos y responder de manera efectiva a los aumentos en el volumen de siniestros, reduciendo el tiempo promedio de resolución.
A través de Pro Global Digital Services, brindamos:
Pro Global está listo para apoyar sus operaciones de siniestros automotores con soluciones de tercerización innovadoras: GetInTouch@Pro-Global.com
Name: Martin Smith
Job title: Director, Latin America
To speak to the Pro Global team please feel free to reach out to us at:
To contact our PR team directly please use the link below
A Step Toward Stability
Argentina has faced significant economic volatility in recent years, with persistent inflation and financial uncertainty impacting businesses across all sectors. Against this backdrop, the regulator’s decision to enforce a unified and higher minimum capital requirement is a strategic effort to strengthen the insurance market. By ensuring that insurers have adequate financial buffers, the reform seeks to improve operational resilience and protect policyholders from potential insolvencies.
Another notable change is the removal of separate licensing requirements for different lines of business. Previously, an insurer specialising in surety and bonds, for example, would need an entirely different license to expand into property and casualty (P&C) insurance. The new regulation eliminates these barriers, providing insurers with greater flexibility to diversify their portfolios and respond more dynamically to market demands.
Potential Challenges for Smaller Insurers
While these changes are designed to create a more robust insurance sector, they also pose challenges, especially for smaller firms. The increase in minimum capital requirements means that insurers must strengthen their financial positions within the next two years to remain compliant. Companies unable to meet these demands may be forced to seek mergers or acquisitions, potentially leading to market consolidation.
Although the regulator has introduced a phased transition period, with full compliance expected by mid-2026, firms must act now to align their capital structures with the new framework. This will require careful financial planning and, for some, strategic partnerships to ensure they remain competitive.
Balancing Growth and Financial Security
The key question now is how the industry will balance financial security with maintaining a dynamic and diverse market. Larger players may benefit from reduced competition and increased market share, but too much consolidation could limit consumer choice and stifle innovation. The challenge for regulators and insurers alike will be ensuring that these reforms deliver on their promise of stability without compromising market diversity.
As Argentina embarks on this regulatory overhaul, insurers must take proactive steps to assess their capital strategies, explore potential partnerships, and adapt to the evolving landscape. While the road ahead presents hurdles, these reforms ultimately offer an opportunity to build a more resilient and sustainable insurance sector for the future.
Name: Martin Smith
Job title: Director, Latin America
To speak to the Pro Global team please feel free to reach out to us at:
To contact our PR team directly please use the link below
O crescimento do mercado de seguros no Brasil também é expressivo. Segundo a GlobalData, a indústria de seguros gerais deve crescer a uma taxa anual composta de 7,3%, de R$ 242,6 bilhões (US$ 46,97 bilhões) em 2022 para R$ 344,9 bilhões (US$ 68,03 bilhões) em 2027.
A escala e o impulso desse crescimento destacam a necessidade de conhecimento local, insights e experiência para navegar em um mercado em constante evolução. Com uma diversidade de requisitos regulatórios e desafios operacionais únicos no Brasil, a demanda por expertise local nunca foi tão alta.
Enfrentando Desafios Complexos
Entre as questões urgentes que as seguradoras brasileiras enfrentam está o desafio de fundos não alocados. Essa preocupação persistente pode imobilizar recursos significativos, mas existem soluções disponíveis. Com o uso de dados históricos, de processos robustos e de ferramentas inteligentes, a equipe da Pro Global Brasil está trabalhando em estreita colaboração com as principais seguradoras locais para sistematicamente resolver o problema dos fundos não alocados. Liberar essa liquidez é essencial para melhorar as operações financeiras e possibilitar um crescimento eficiente.
Desde nossa chegada ao mercado brasileiro em 2020, com foco inicial na gestão de seguros em run-off (operações descontinuadas), expandimos nossa oferta para incluir soluções de automação sob medida, adaptadas especificamente às necessidades locais. Essas soluções não apenas resolvem ineficiências operacionais, mas também ajudam as empresas a responder às crescentes demandas por transformação digital holística e governança proativa.
Automação: O Caminho a Seguir
A complexidade e a evolução tecnológica do mercado de seguros no Brasil também estão impulsionando a adoção da automação inteligente. Mais de 200 startups de insurtech surgiram nos últimos anos, transformando o mercado ao enfrentar ineficiências tais como duplicações e erros manuais.
A Pro Global assumiu essa mudança, trabalhando junto a seguradoras para projetar serviços digitais personalizados, incluindo soluções avançadas de automação robótica de processos.
Desde a recuperação de sinistros para contratos antigos de resseguro e a melhoria de processos de subscrição, essas soluções sob medida estão ajudando as seguradoras a lidar com os desafios únicos do mercado brasileiro de forma cada vez mais eficiente. Em um mercado altamente competitivo e em crescimento, essa eficiência no enfrentamento de desafios complexos é o que importa para as principais seguradoras do Brasil para o planejamento do futuro.
Leitura complementar: Foco no Crescimento no Brasil – Parte 2: Mudanças Regulatórias: perspectivas
Entre em contato para saber mais sobre nossos serviços na América Latina.
Name: Juan Bragadin
Job title: Country Manager (Brazil)
To speak to the Pro Global team please feel free to reach out to us at:
To contact our PR team directly please use the link below
Essa legislação histórica substituirá o atual marco regulatório, introduzindo mudanças abrangentes na estruturação de contratos, nas leis aplicáveis e nos processos operacionais. O objetivo é modernizar o ambiente regulatório e fortalecer as proteções para os segurados, ao mesmo tempo em que exige que seguradoras e resseguradoras adaptem suas práticas e melhorem sua compliance.
Mudanças Principais na Lei de Seguros Brasileira
Essas mudanças não são apenas atualizações regulatórias; representam uma mudança fundamental em como seguradoras e resseguradoras operam. Com maior ênfase na pontualidade, transparência e responsabilidade, as empresas devem otimizar seus processos internos e adotar uma abordagem proativa em compliance.
Regulamentações de Solvência: ORSA
Além da Lei de Seguros Brasileira, as principais seguradoras e resseguradoras também estão enfrentando o desafio do Own Risk and Solvency Assessment (ORSA) (autoavaliação de risco e solvência), que exige uma gestão de riscos robusta e análise de cenários para garantir a solvência. O ORSA demanda avaliações internas detalhadas da capacidade de uma seguradora de cumprir suas obrigações em diversas condições, destacando a necessidade de controles operacionais mais fortes e modelos de risco aprimorados.
Na Pro Global, reconhecemos os desafios que essas mudanças regulatórias apresentam e estamos observando uma forte demanda por conhecimento local especializado para apoiar as equipes internas de compliance e fornecer revisões independentes dos processos. Nossas soluções são projetadas para ajudar as seguradoras a fortalecer sua resiliência operacional, garantindo que possam navegar pelas complexidades dessas regulamentações com confiança.
Tecnologia e Inovação
Paralelamente à reforma regulatória, o mercado de seguros brasileiro está passando por um crescimento acelerado em inovação tecnológica. Conforme destacado na Parte 1, mais de 200 insurtechs surgiram no Brasil nos últimos anos, muitas aproveitando a inteligência artificial (IA) para aprimorar subscrição, avaliação de riscos e eficiência operacional. A IA generativa e ferramentas avançadas de automação, em particular, estão se mostrando inestimáveis para ajudar as empresas a atender às exigências de compliance, especialmente de acordo com o ORSA.
No entanto, a integração de novas tecnologias traz seus próprios desafios, especialmente no campo da cibersegurança. À medida que as seguradoras adotam processos digitalizados e automação de ponta a ponta, garantir a proteção de dados e a segurança operacional torna-se fundamental. Como resultado, estamos observando uma crescente demanda por soluções personalizadas de auditoria cibernética que ajudem a identificar possíveis vulnerabilidades, aprimorar defesas e fortalecer a segurança contra riscos cibernéticos em um cenário digital cada vez mais conectado.
Supervisão Proativa é Fundamental
A introdução da Lei de Seguros Brasileira marca um momento decisivo para o setor acelerar a supervisão proativa. A demanda por automação, eficiência operacional e soluções adaptadas localmente só aumentará à medida que o ambiente regulatório evoluir. Na Pro Global, permanecemos dedicados a ajudar nossos clientes a transformar esses desafios em oportunidades, garantindo um crescimento contínuo e conforme, além de excelência operacional no vibrante setor de seguros do Brasil.
Leitura adicional: Foco no Crescimento no Brasil Parte 1 – Buscando Eficiência na Complexidade no Maior Mercado de Seguros da América Latina
Entre em contato para saber mais sobre nossos serviços na América Latina.
Name: Juan Bragadin
Job title: Country Manager (Brazil)
To speak to the Pro Global team please feel free to reach out to us at:
To contact our PR team directly please use the link below
Sin embargo, para seguir apoyando este crecimiento, el equipo de expertos de Pro Global está trabajando en estrecha colaboración con reaseguradoras y aseguradoras en el país para abordar desafíos técnicos complejos y de nicho que afectan la eficiencia general del sector. Un área clave en este sentido es la colocación y asignación del reaseguro.
Los Riesgos del Reaseguro Incompleto
Una tendencia que hemos observado es la ocurrencia de reaseguros no colocados, donde los corredores, por diversas razones, no han colocado una línea de reaseguro. En algunos casos, las aseguradoras corren el riesgo de descubrir brechas en la cobertura solo después de que se presenten reclamaciones, lo que genera desafíos significativos.
Este problema no es solo teórico. En Perú, ha habido casos en los que corredores han desaparecido del mercado tras no completar colocaciones importantes, dejando a las aseguradoras expuestas y generando un mayor escrutinio regulatorio.
En Pro Global, estamos abordando este desafío proporcionando servicios independientes de verificación de colocación de reaseguro para aseguradoras en Perú. Tanto aseguradoras como corredores confían en nosotros para emitir Certificados de Asignación de Reaseguro Facultativo al 100%, confirmando que cada riesgo está completamente cubierto.
Cerrando la Brecha de Confianza
Nuestro papel como asesores de confianza es crucial, especialmente en escenarios urgentes donde las aseguradoras necesitan garantías inmediatas. Al verificar las asignaciones de reaseguro, ayudamos a mitigar riesgos, mejorar la transparencia y fortalecer las relaciones entre aseguradoras y reaseguradoras.
Este servicio se ha vuelto indispensable a medida que el mercado exige mayor responsabilidad y controles de auditoría más estrictos. También resalta la necesidad de capacidades sólidas de gestión de riesgos empresariales, que, según AM Best, son fundamentales para navegar el complejo panorama asegurador de Perú.
Un Mercado de Oportunidades y Desafíos
Si bien el sector asegurador peruano ofrece enormes oportunidades, también requiere supervisión minuciosa e innovación para abordar sus desafíos únicos. A medida que enfrentamos estas complejidades, en Pro Global seguimos comprometidos a responder a los puntos críticos que las aseguradoras buscan resolver, con el fin de impulsar el crecimiento y la estabilidad del mercado.
Lectura adicional: [Garantizando la Precisión en la Asignación de Reaseguros: Tendencias en el Creciente Mercado Asegurador de Perú (Parte 1)]
Contáctenos para obtener más información sobre nuestros servicios en América Latina
Name: Alberto de Trazegnies
Job title: Representante de Perú
To speak to the Pro Global team please feel free to reach out to us at:
To contact our PR team directly please use the link below
Sin embargo, detrás de estas proyecciones optimistas yace la necesidad crítica de precisión en la asignación de reaseguros, un desafío que Pro Global está abordando de manera directa en Perú.
Comparación de Coberturas: Abordando Discrepancias en los Datos de Reaseguro
Uno de los principales desafíos que hemos identificado es la creciente demanda de servicios de comparación de coberturas para reconciliar discrepancias en la documentación de reaseguros. Trabajando con las principales reaseguradoras en Perú, procesamos miles de slips de asignación y notas de cobertura, detectando inconsistencias generadas por errores humanos durante la transcripción de datos.
Estas discrepancias pueden parecer menores, como puntos decimales mal alineados o períodos de cobertura incorrectos, pero su impacto potencial es enorme. Entre los errores más comunes encontramos:
Para abordar este problema, Pro Global ha desarrollado un innovador sistema de matrices que clasifica las discrepancias por nivel de gravedad, utilizando alertas en rojo, amarillo y verde. Este enfoque estructurado no solo ha optimizado los procesos para nuestros clientes, sino que también les ha ahorrado millones, garantizando claridad operativa y reduciendo la exposición al riesgo.
Nuestro enfoque proactivo permite que reaseguradoras y corredores reconcilien los detalles de cobertura con precisión, reduciendo el riesgo de exposición y fortaleciendo la confianza en toda la cadena de seguros.
Un Mercado Resiliente con un Futuro Prometedor
A pesar de algunos desafíos políticos y económicos, la base macroeconómica de Perú y su sólido liderazgo en el sector asegurador siguen proporcionando un entorno estable para el crecimiento. Servicios como la Comparación de Coberturas y la Certificación de Asignación de Reaseguro al 100% desempeñarán un papel cada vez más crítico en el fortalecimiento del cumplimiento regulatorio, la reducción de ineficiencias operativas y el aumento de la rentabilidad para todas las partes interesadas.
De cara al futuro, las aseguradoras también deberán adaptarse a los avances tecnológicos y a las actualizaciones regulatorias. Por ejemplo, la automatización y las soluciones impulsadas por inteligencia artificial serán clave para mantener la competitividad, mientras que las mejoras continuas en ciberseguridad garantizarán la resiliencia en un mundo digitalmente conectado.
Lectura adicional: La Parte 2 de nuestro análisis sobre Perú explora otra tendencia crítica en el mercado asegurador peruano: la necesidad urgente de certificados de Asignación de Reaseguro al 100%.
Contáctenos para obtener más información sobre nuestros servicios en América Latina.
Name: Alberto de Trazegnies
Job title: Representante de Perú
To speak to the Pro Global team please feel free to reach out to us at:
To contact our PR team directly please use the link below
However, to continue to support this growth the expert team at Pro Global are working closely with re/insurers in the country to tackle complex niche technical challenges that impact the overall efficiency of the sector, and a key area for this is reinsurance placement and allocation.
The Risks of Incomplete Reinsurance
One trend we’ve observed is the occurrence of unplaced reinsurance, where brokers for one reason or another have not placed a reinsurance line. In some cases, insurers risk discovering gaps in coverage only after claims were filed – resulting in significant challenges.
This issue is not just theoretical. In Peru, there have been instances where brokers disappeared from the market after failing to complete large placements, leaving insurers exposed and prompting increased regulatory scrutiny.
At Pro Global, we’re addressing this challenge by providing independent reinsurance placement verification services for insurers in Peru. Insurers and brokers rely on us to deliver Certificates of 100% Facultative Reinsurance Allocation, confirming that every risk is fully covered.
Bridging the Trust Gap
Our role as a trusted advisor is vital, especially in urgent scenarios where insurers need immediate assurance. By verifying reinsurance allocations, we help mitigate risks, enhance transparency, and foster stronger relationships between insurers and reinsurers.
This service has become indispensable as the market demands higher accountability and stricter audit controls. It also underscores the need for robust enterprise risk management capabilities, which, as AM Best notes, are crucial for navigating Peru’s complex insurance landscape.
A Market of Opportunities and Challenges
While Peru’s insurance sector offers immense opportunities, it also requires meticulous oversight and innovation to address its unique challenges. As we navigate these complexities, Pro Global remains committed to responding to the in-depth pain points that insurers are seeking support with to further the market’s growth and stability.
Further Reading: Ensuring Accuracy in Reinsurance Allocations: Trends in Peru’s Growing Insurance Market (Part 1)
Get in touch to find out more about our services in Latin America.
Name: Alberto de Trazegnies
Job title: Peru Representative
To speak to the Pro Global team please feel free to reach out to us at:
To contact our PR team directly please use the link below
However, beneath these optimistic projections lies the critical need for precision in reinsurance allocations – a challenge Pro Global is addressing head-on in Peru.
Cover Comparison: Tackling Discrepancies in Reinsurance Data
One of the most significant trends we’ve observed is the growing demand for cover comparison services to reconcile disparities in reinsurance documentation. Working with leading reinsurers in Peru, we process thousands of allocation slips and cover notes, uncovering discrepancies caused by human error during data transcription.
These discrepancies may appear minor, such as misaligned decimal points or incorrect coverage periods, but their potential impact is enormous. Such errors can include:
– Coverage Inconsistencies
– Limits of Sums Insureds
– Deductible Inconsistencies
– Financial Exposure Inconsistencies
To address this, Pro Global has developed an innovative matrix system that categorises discrepancies by severity, using red, yellow, and green alerts. This structured approach has not only streamlined processes for our clients, but has also saved them millions, ensuring operational clarity and reducing risk exposure.
Our proactive approach ensures that reinsurers and brokers can reconcile coverage details accurately, reducing risk exposure and building trust across the insurance chain.
A Resilient Market with a Promising Future
Despite some political and economic headwinds, Peru’s macroeconomic foundation and strong insurance leadership continue to provide a stable environment for growth. Services like Cover Comparisson and 100% Certification Reinsurance Allocation will play an increasingly critical role in strengthening regulatory compliance, reducing operational inefficiencies and enhancing profitability for all stakeholders.
Looking ahead, insurers must also address technological shifts and regulatory updates. For example, automation and AI-driven solutions will be key to staying competitive, while ongoing improvements to cyber security will ensure resilience in a digitally connected world.
Further reading: Part 2 of our focus on Peru explores another critical trend shaping the Peruvian insurance market: the urgent need for certificates of 100% Reinsurance Allocation.
Get in touch to find out more about our services in Latin America.
Name: Alberto de Trazegnies
Job title: Peru Representative
To speak to the Pro Global team please feel free to reach out to us at:
To contact our PR team directly please use the link below
Growth in Brazil’s insurance market is also robust. The general insurance industry is forecast to grow at a compound annual growth rate of 7.3%, rising from BRL 242.6 billion ($46.97 billion) in 2022 to BRL 344.9 billion ($68.03 billion) in 2027, according to GlobalData.
The scale and momentum of this growth underline the need for local knowledge, insights, and experience to navigate an evolving market. With a diverse range of regulatory requirements and operational challenges unique to Brazil, the demand for on-the-ground expertise has never been greater.
Tackling Complex Challenges
Among the pressing issues Brazilian insurers face is the challenge of unallocated cash. This persistent concern can tie up significant resources, but solutions are available. By leveraging historical data, adopting robust processes, and employing intelligent tools, the team at Pro Global Brazil is working closely with leading local insurers to systematically address unallocated cash. Unlocking this liquidity is vital for improving financial operations and enabling efficient growth.
Since entering the Brazilian market in 2020 with an initial focus on run-off insurance management, we’ve expanded our offerings to include bespoke automation solutions tailored specifically to local needs. These solutions not only address operational inefficiencies but also increasingly help businesses meet the growing demands for holistic digital transformation and proactive governance.
Automation: The Way Forward
The complexity and technology-driven evolution of Brazil’s insurance landscape is also driving the adoption of intelligent automation. More than 200 insurtech startups have emerged in recent years, transforming the market by addressing inefficiencies such as duplication and manual errors.
At Pro Global, we have embraced this shift, working closely with insurers to design tailored digital services, including advanced robotic process automation solutions.
From claims recovery for legacy treaty contracts to improving underwriting processes, these bespoke solutions are helping insurers navigate the unique challenges of the Brazilian market more efficiently than ever before. In a highly competitive growth market, this efficiency edge in dealing with complex challenges is what matters to Brazil’s leading insurers as they plan for the future.
Further reading: Spotlight on Growth in Brazil Part 2 – Navigating Regulatory Changes
Get in touch to find out more about our services in Latin America.
Name: Juan Bragadin
Job title: Country Manager (Brazil)
To speak to the Pro Global team please feel free to reach out to us at:
To contact our PR team directly please use the link below
